81% всех ICO – афёры!
Satis Group LLC провело исследование рынка ICO, которое показало, что 81% из них являются скамом (афера, жульничество), то есть при начале проекта его разработчики не имели даже намерений выполнять озвученные обязательства.
6% ICO отнесены к разряду «Неудачных». Эти проекты собрали деньги, но не смогли запустить или завершить дальнейший процесс, после чего вернули инвесторам их вложения.
5% первоначальных предложений монет попали в список «Умерших». Получили необходимое финансирование, но не дошли до торговли на бирже и тихо схлопнулись.
8% ICO-проектов с рыночной капитализацией более $50 млн. прошли все стадии и вышли на биржи. Причем только 24% из них имеют отличные показатели успешности проекта – это развертывание продукта, ясная дорожная карта и готовый код на Github.
Ранее по этой теме в новостях:
06.03.2018: Смерть ICO и другие прогнозы на 2018 год от Ripple
Стефан Томас, главный технический специалист Ripple поделился прогнозами для рынка криптовалют на 2018 год.
ICO – пузырь, готовый лопнуть
Криптовалюты никогда не были так популярны как сейчас. На данном этапе рынок цифровых валют можно сравнить с крупнейшим банком США JPMorgan. Это явление не может не привлечь внимание регуляторов разных стран. Большинство из них негативно относятся к неконтролируемому развитию рынка ICO и оттоку инвестиций от традиционных источников. Томас уверен, что государственные институты введут систему санкций и штрафов для организаторов ICO. Проблема специализированной криптовалюты – в узкой направленности и высоком риске спекуляций. Со временем бесполезность первичного предложения монет осознают и покупатели.
Глобальное внедрение цифровых активов
Стефан Томас видит в цифровых активах большой потенциал. В 2018 году цифровые активы начнут внедрять в национальную экономику. Криптовалютный рынок станет частью общей финансовой системы. Однако прежде должны быть разработаны четкие инструкции относительно использования криптовалют банковскими учреждениями.
Биткоин будет совместим с другими блокчейнами
За год доля биткоина в капитализации рынка криптовалют сократилась с 87% до 50%. Количество используемых блокчейнов увеличивается. Чтобы криптовалюты стали действительно универсальными, необходимо заставить блокчейны взаимодействовать. Стоит отметить, что сам Томас является создателем протокола ILP. Протокол объединяет 7 основных валют (в том числе Bitcoin, Ripple, Ethereum) и в случае интеграции упрощает проведение платежей.
Появление гибридных блокчейнов
На сегодняшний день известно два вида блокчейнов: открытые (как у биткоина) и закрытые (Hyperledger Fabric). Томас утверждает, что в ближайшем будущем будут созданы гибридные варианты, совместившие преимущества обоих типов блокчейна. Они станут функционально совместимыми и менее связанными с токенами.
2018 год обещает быть интересным. Посмотрим, окажутся ли верными прогнозы Стефана Томаса.
01.03.2018: Финансовые регуляторы США начнут проверять деятельность ICO
Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) рассылает судебные повестки компаниям, причастным к первичному предложению токенов. Эксперты считают, что такие действия со стороны финансовых регуляторов направлены на установление государственного контроля над ICO.
Издание Wall Street Journal сообщило, что финансовые регуляторы США всерьез взялись за проверку ICO – популярного механизма привлечения инвестиций в цифровой валюте. Запросы направлены в технологические компании и консультантам, работающим в этой сфере. SEC требует предоставить информацию о структуре проведенных ICO и условиях предварительных продаж токенов.
На ICO не распространяются правила, регулирующие деятельность IPO. Глава SEC Джей Клейтон еще в феврале заявил: «Комиссия находится в состоянии повышенной готовности. Многие действия ICO идут вразрез с требованиями к рынку ценных бумаг, направленными на защиту инвесторов. Пока мы оцениваем риски, связанные с их деятельностью».
Будущее рынка ICO
Несмотря на позицию SEC, ажиотаж на рынке ICO продолжается. По данным аналитиков компании Token Report, за январь и февраль 2018 года объем привлеченных средств в рамках ICO составил более $1,66 млрд. Положительная динамика налицо: за прошлый год было собрано $6,5 млрд. инвестиций.
Инициированная SEC проверка направлена, в первую очередь на простые соглашения о продаже будущих токенов (SAFT). Инвесторам предоставляется возможность купить права на токены до их продажи, а в будущем обменять их на долю участия в прибыли или продать. Регуляторы считают, что по структуре эта деятельность похожа на продажу ценных бумаг, однако ведется в обход строгих правил, предусмотренных для этого рынка.
Схему SAFT использует популярный мессенджер Telegram, которому в ходе ICO уже удалось привлечь $850 млн. инвестиций. Экс-глава SEC Дэн Галлахер прокомментировал ситуацию так: «Это лишь вершина айсберга, в будущем регулятивное давление со стороны государства будет лишь усиливаться».
По данным одного из самых известных ICO-трекеров Tokendata, доля провальных ICO-проектов за 2017 год составила почти 60%. Часть из них оказалась мошенническими схемами, другая – не подкреплялась реальными продуктами или технологиями. SEC объясняет свое внимание к ICO желанием защитить инвесторов, а как оно на самом деле?
21.02.2018: Деятельность ICO нужно менять – новые идеи Виталика Бутерина
Инвесторам необходим больший контроль над деятельностью ICO (первичное предложение монет). Создатель Ethereum Виталик Бутерин предложил совместить ICO с децентрализованной автономной организацией (DAO), чтобы инвесторы лучше понимали работу внутреннего эмитента ICO.
То, что Бутерин назвал «DAICO» уже было создано в рамках игрового стартапа The Abyss, который подобным образом организовал собственную предстоящую продажу токенов.
Основатель проекта Константин Бойко-Романовский указывает, что в основном ICO вызывает вопросы из-за того, что модель финансирования рассчитана на привлечение огромных сумм денег без предоставления предпринимателям конкретного продукта или платформы. Концепция будет протестирована на проекте The Abyss. Будет создана платформа для продажи видеоигр.
Не обошлось и без скептиков. Приводятся доводы, что у концепции DAO также неоднозначная история. У первого прототипа была выявлена уязвимость, позволившая «хакеру» вывести на свой счет Ether на сумму $60 млн. Престон Бирн, бывший юрист Monax, спрашивает: «Действительно ли ICO-инвесторы хотят вникать в вопросы контроля? Большинство пользователей заинтересованы не в управлении проектом, а в продаже монет с большей прибылью».
Бойко-Романовский же считает, что криптовалютная индустрия достаточно созрела для того, чтобы вникнуть во внутреннюю работу ICO.
Как это будет работать?
Деятельность новой системы будет построена на смарт-контрактах. Инвесторы смогут голосовать за создание двух механизмов: «удержание» и «рефинансирование». «Удержание» – предоставление команде разработчиков определенного ежемесячного бюджета. И если специалисты грамотно реализовывают задуманные идеи, оплата может повышаться.
«Рефинансирование» – механизм, отвечающий за прекращение или изменение деятельности ICO. Бойко-Романовский отметил: «Идея DAICO привлечет внимание общественности, поскольку предложена самим Бутериным. Большинство людей пока не понимает, как DAICO может изменить отрасль. Однако потенциальные инвесторы будут доверять разработчикам больше, если они понимают технологию или основы бизнес-модели платформ».
Подписывайтесь на наш Телеграм-канал или группы Вконтакте и Facebook и будьте в курсе событий!
